เข้าใจกับกลุ่ม 3 กลุ่ม
เพื่อที่จะเข้าใจตลาดฟิวเจอร์ สิ่งแรกที่คุณต้องรู้ว่าใครเป็นใครในตลาด และซึ่งคนเหล่านี้ สามารถจัดแบ่งกลุ่มออกเป็น 3 สามกลุ่ม :
1. Commercial traders (Hedgers)
2. Non-commercial traders (นักเก็งกำไรรายใหญ่)
3. Retail traders (นักเก็งกำไรรายย่อย)
อย่ามองข้าง Commercial - The Hedgers
Hedgers หรือ commercial traders เป็นผู้ที่ต้องการจะป้องกันตัวพวกเขาเองจากเหตุการณ์ไม่ คาดฝัน เกษตรกร หรือ ชาวนาผู้ที่ต้องการจะป้องกันความเสี่ยง (จำกัดความเสี่ยง) ของความ เสี่ยงจากความผันผวนของราคาโภคภัณฑ์เป็นส่วนหนึ่งที่อยู่ในกลุ่มนี้
ธนาคาร หรือ องค์กร ที่กำลังจะป้องกันตัวเขาเองกจากการเปลี่ยนแปลงราคากระทันหัน หรือ สินทรัพย์อื่นๆ ที่พวกเขาเทรด
ลักษณะของ Hedgers คือพวกเขาจะเล่นช่วง ราคาตลาดช่วงกระทิงอยู่จุดต่ำสุดตลาด และ ราคาตลาดช่วงภาวะหมีอยู่จุดสูงสุดของตลาด
พวก Hedgehog หมายความว่าอย่างไร?
หมายเหตุ คำว่า Hedge หมายถึงการเก็งกำไรโดยมีความเสี่ยงต่ำ หรือการใช้การจำกัดความเสี่ยง
นี่เป็นตัวอย่างในชีวิตจริง :
มีไวรัสระบาดในสหรัฐฯ และทำให้ผู้คนกลายเป็นซอมบี้ ซอมบี้อยู่เต็มไปหมดและพยายามจะ ขโมยเอาไอโฟนของคนอื่นมาใช้
มันทำให้ผู้คนเริ่มสับสนและช่วยเหลือตัวเองไม่ได้เมื่อพวกเขาไม่มี ไอโฟนที่เขารัก และการกระทำแบบนี้จะต้องถูกหยุดก่อนที่ชาติจะล่มสลาย !
ปืนและกระสุนดูท่าจะใช้กับซอมบี้ไม่ได้ผล ทางเดียวในการกำจัดพวกมันก็คือตัดหัวทิ้งซะ
Apple สบโอกาสนี้จึงตัดสินใจที่จะสร้างกองทัพซามูไรส่วนตัวเพื่อป้องกันไอโฟนที่มีค่าของผู้ใช้ ทั้งหลาย
และจำต้องนำเข้าดาบซามูไรจากญี่ปุ่น Steve Jobs เลยติดต่อกับช่างตีดาบซามูไรและอยากจะ จ่ายเป็นเงินเยนเมื่อดาบเสร็จหลังจากสามเดือน
Apple ยังรู้อีกว่า ถ้าค่าเงิน USD/JPY อ่อนค่า มันจะทำให้เขานั้นจ่ายเป็นเงินเยนเยอะขึ้นสำหรับ ค่าทำดาบ
พวกเขาป้องกันตัวเขาเองด้วยการ Hedge ค่าเงินไว้ ด้วยการซื้อฟิวเจอร์เงินเยน
ถ้า USD/JPY อ่อนค่าหลังจากสามเดือน บริษัทจะได้กำไรจากสัญญาฟิวเจอร์และทดแทนค่าทำดาบที่เขาต้องจ่ายเพิ่มขึ้น
หรือ อีกแง่หนึ่ง ถ้า USD/JPY แข็งค่าหลังจากสามเดือน เขาจะขาดทุนในสัญญาฟิวเจอร์ ซึ่ง จะทดแทนกับค่าใช้จ่ายในการซื้อดาบซามูไรที่ถูกลง
นักเก็งกำไรขาใหญ่ (The Large Speculators)
ตรงข้ามกับ Hedgers ที่ไม่สนใจการทำกำไรจากการเทรด แต่นักเก็งกำไรนั้นเกิดมาเพื่อสิ่งนี้ และไม่สนใจมูลค่าของสินทรัพย์นั้น!
นักเก็งกำไรหลายคนส่วนใหญ่จะเป็นพวกที่เล่นตามเทรนด์ คือการซื้อเมื่อเกิดเทรนด์ขาขึ้น และ ขายเมื่อตลาดอยู่ในช่วงขาลง พวกเขาจะพยายามส่ง order เมื่อมีจุดกลับตัวของทิศทางราคาขึ้น
ขาใหญ่ทั้งหลายในตลาดนั้นยังเป็นขาใหญ่ในตลาดฟิวเจอร์ด้วย และยังมีขนาดเงินทุนมหาศาล
ดังนั้น กิจกรรมการเทรดของเขาทำให้ตลาดนั้นเกิดความเคลื่อนไหวอย่างชัดเจน พวกเขามักจะ ใช้ค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ และถือ order จนกว่าเทรนด์จะเปลี่ยน
ลูกปืนยาง – นักเก็งกำไรรายย่อย
นักเก็งกำไรรายย่อย มีบัญชีขนาดเล็ก ซึ่งรวมไปถึงเฮจด์ฟัน และ นักเทรดรายย่อย
พวกเขาส่วนใหญ่ มักจะเล่นตรงข้ามกับเทรนด์ซึ่งผิดทิศทางตลาด และพวกเขาก็ประสบความสำเร็จ น้อยกว่าพวกขาใหญ่มากนัก
อย่างไรก็ตาม เมื่อพวกเขาเล่นตามเทรนด์พวกเขาก็ให้ความสำคัญกับราคาสูงสุดกับต่ำสุดของ ตลาดเหมือนกัน
เนื้อหาต่อไป : กลยุทธ์การเทรด COT
 |  |  |
|---|